鐵礦石“圍堵戰(zhàn)”

中國依存度居高不下全球礦業(yè)大佬擴產(chǎn)

對于一直謀取突圍的國產(chǎn)鐵礦石來說，這不是一個好消息。

澳洲第三大鐵礦石商FMG總裁潘納威4月10日在博鰲亞洲論壇期間接受《華夏時報》記者采訪時稱，中國的城鎮(zhèn)化對鐵礦石形成比較穩(wěn)定的需求，在此背景下，公司剛剛完成擴產(chǎn)，年產(chǎn)量已達1.55億噸。

海關公布數(shù)據(jù)顯示，今年首季中國進口鐵礦石2.22億噸，同比增長了19.4%。中國對于進口鐵礦石的依存度仍然很高。此前有消息稱，中國冶金礦山企業(yè)協(xié)會擬整合培育6-8個年采礦產(chǎn)能在3000萬噸的鐵礦石生產(chǎn)企業(yè)，欲將中國鐵礦石自給率由目前的30%提高到2025年的50%。

“我們的鐵礦石從運輸時間上和成本上都很具有競爭力。”成本為王下，潘納威顯然并不擔心中國可能增加的鐵礦石自給率對于他們造成影響。

一方面國外鐵礦石巨頭大舉擴產(chǎn)，一方面國內鐵礦石要提高自給率，一場以中國為主戰(zhàn)場的鐵礦石價格戰(zhàn)將不期而至。

國際大佬圍剿

據(jù)悉，F(xiàn)MG公司自2003年成立以來不斷擴大，以其驚人的發(fā)展速度，很快成為澳大利亞礦業(yè)出口中新的重量級公司。2009年，湖南華菱鋼鐵集團收購其17.34%股份成為其第二大股東。這家澳洲公司自成立以來就與中國聯(lián)系緊密，其中95%的份額出口到以中國為代表的亞太地區(qū)。

潘納威向記者透露，F(xiàn)MG公司自從2008年第一船鐵礦石運往中國后，到今年3月底累計向中國出口了3.3億噸鐵礦石。因為中國強烈的進口需求，F(xiàn)MG決定負債下擴產(chǎn)，“我們擴建主要依靠借貸完成，總花銷90多億美元，現(xiàn)在擴建完成后，需要正常的現(xiàn)金流來還貸�！�

事實上，國際三大礦業(yè)巨頭——巴西淡水河谷、澳洲力拓、必和必拓也均進入擴產(chǎn)高峰。從目前幾大主要礦山的擴建計劃來看，全球鐵礦石新增產(chǎn)能投產(chǎn)的高峰期是在2014-2015年。數(shù)據(jù)顯示，2013年全球鐵礦石海運增量約7000萬噸，預計今年將達到1.2億-1.3億噸。

國際礦業(yè)大佬們之所以一副“礦石不愁賣”的模樣，原因來自于中國對于鐵礦石進口的依存度。

統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2001年中國進口鐵礦石為9239.3萬噸，比上一年增長32.04%。到2002年中國鐵礦石進口突破1億噸，達到1.11億噸，同比增長20.67%。此后幾年，中國鐵礦石進口一直居高不下，年增長率都在30%以上。直至2010年鐵礦石進口增長勢頭有所放緩，較2009年略有下降，結束了自2000年來一直高速上升的勢頭。這期間，中國進口鐵礦石量年均增長24.4%。進口量的不斷攀升，也使得中國鐵礦石的進口依存度不斷提高，2013年中國鐵礦石進口依存度已近七成。

成本為王

為了擺脫國際鐵礦石企業(yè)“打工仔”的命運，中國鋼企及行業(yè)內人士一直在努力，然而卻因為鋼鐵行業(yè)薄利而不得不去選擇更便宜的進口鐵礦。

在礦價下行通道中，進口礦占據(jù)更大的比較優(yōu)勢。據(jù)業(yè)內人士估算，全球三大礦業(yè)巨頭生產(chǎn)成本平均低于80美元／噸，而根據(jù)中國冶金礦山企業(yè)協(xié)會的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，4000多家國內礦山企業(yè)低于100美元／噸的占65%，在100-120美元／噸之間的占15%，其他高于120美元／噸，有的甚至達到140美元／噸以上。

據(jù)悉，F(xiàn)MG推進的擴建效果顯著，噸礦生產(chǎn)成本削減了15美元，到2015年噸礦生產(chǎn)成本將可能比必和必拓低3美元。目前，F(xiàn)MG鐵礦石價格盈虧平衡點低至70美元/噸，若生產(chǎn)成本繼續(xù)下降，礦價盈虧平衡點或將降至60美元/噸。

與鐵礦石價格暴漲相對應的是，鋼材價格的水平回到了20年前，這個“剪刀差”對鋼企而言是致命的。潘納威表示：“我們注意到中國新開的鋼廠很注重鐵礦石進口的效率和成本，所以很多鋼廠都在沿海建造，這樣能獲得更低的運輸成本�！�

艱難的突圍戰(zhàn)

那么，國產(chǎn)鐵礦石如何突圍？

中國冶金礦山企業(yè)協(xié)會曾表示，近10年來，中國鋼鐵企業(yè)因高礦價累計多支出原料成本2萬多億元，巨額的原料支出吞噬了鋼鐵企業(yè)的大部分利潤。提高國產(chǎn)礦比例的實質就是要解決這個問題。

盡管加大國產(chǎn)礦比例已經(jīng)成為業(yè)內共識，但是受制于資源稟賦、稅費負擔等諸多因素,我國發(fā)展國產(chǎn)礦仍存在諸多困難。即便是中國冶金礦山企業(yè)協(xié)會的整合方案實施起來也是不易。

為了引導和調控市場行為，影響國際鐵礦石預期價格的形成，早在2011年，中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會、中國五礦化工進出口商會、中國冶金礦山企業(yè)協(xié)會正式推出中國鐵礦石價格指數(shù)。但在國際礦業(yè)巨頭們擴產(chǎn)壓價的打壓下，效果了了。

當前國際鐵礦石供給面已經(jīng)出現(xiàn)過剩苗頭，如果中國自給率提升到50%之上，按照2013年8.19億噸鐵礦石進口量計算，進口量減量將會超過2億噸。礦業(yè)巨頭為了保住中國市場必定會采取價格戰(zhàn)，而這正掐住了中國高成本鐵礦石的死穴。